Международные платежи
Международные платежи рассматриваются как одна из самых сложных тем в платежах. И это до некоторой степени верно. В них участвуют многие страны и валюты. И транзакции обычно проходят через десятки систем в межбанковских сетях, банках и корпорациях.
Когда люди начинают с трансграничных платежей или когда их знакомят с этим, возникает тенденция напрямую проходить через стандарты SWIFT и начинать искать типы сообщений, такие как MT103 или MT202, которые используются для трансграничных платежей.
Я считаю, что это неправильный подход. Это не путь наименьшего сопротивления просто потому, что многие важные вещи, которые необходимо понять, не представлены в стандартах SWIFT. Мне самому приходилось разбираться с трансграничными платежами. Но со временем я открыл для себя 4 ключевые стратегии, которые, как я думаю, помогут вам избежать разочарований и боли. Сегодня я структурировано поделюсь этими ключевыми стратегиями.
Прежде чем углублюсь в каждую из стратегий, позвольте мне кратко резюмировать, что они из себя представляют.
Четыре ключевые стратегии, позволяющие понять, как на самом деле работают трансграничные платежи:
Стратегия №1 — Обзор моделей платежных систем и, в частности, моделей разомкнутого цикла:
Многие люди, работающие в сфере платежей, никогда не рассматривали модели платежных систем. Если это ваш случай, то я настоятельно рекомендую вам сделать паузу и взглянуть на модели платежных систем. Это фундамент, на котором мы строим наши знания о платежах. Что касается платежей, крайне важно получить обзор моделей платежных систем и, в частности, моделей разомкнутого цикла, поскольку они являются преобладающими во всех странах. Итак, как только вы поймете основные концепции, вы сможете легко проанализировать платежные системы любой страны.
Стратегия № 2 — Уясните принципы корреспондентских отношений и взаимоотношений между банками, расположенными в разных валютных зонах:
Вы, наверное, уже слышали, что банки осуществляют расчет трансграничных платежей через счета, открытые в банках-корреспондентах в разных странах. Что именно это означает? Что такое корреспондентский банкинг? Что такое отношения между аккаунтами и как они работают? Это важные вопросы, на которые нужно ответить, прежде чем вы начнете просматривать сообщения SWIFT MT. Я думаю, что это, наверное, самая важная из всех стратегий.
Стратегия № 3 — Понять роль сети SWIFT и стандартов SWIFT:
SWIFT на сегодняшний день является крупнейшим игроком в сфере платежей в мире. Ему принадлежит сеть SWIFTNet, которая позволяет банкам и корпорациям обмениваться платежной информацией быстрее и безопаснее.
Почему эта сеть так важна? А зачем нужны стандарты? Вы получите ответы на эти и многие другие вопросы в третьей стратегии. Кроме того, у SWIFT есть увлекательная история, и интересно посмотреть, как развивался проект SWIFT.
Стратегия №4 — изучить основы валютных рынков и то, как банки их используют:
Валютный рынок, называемый просто FOREX, — это место, где встречаются спрос и предложение валют. Торговля на Форекс заключается в покупке одной валюты и одновременной продаже другой. Вот почему при торговле валютами мы всегда видим, что они котируются парами. На FOREX действуют определенные правила, которые влияют на способ торговли валютными парами. Кроме того, валюты не равны. Существуют основные, второстепенные и экзотические валюты. Как все это повлияет на способ обработки платежей через границу X? В этой части у вас будет введение, которое поможет вам легко соединить усвоенную информацию.
Введение. Как работают международные платежи:
Получите обзор моделей платежных систем и, в частности, моделей открытого цикла: это Стратегия №1, позволяющая создать прочную основу и быстрее понять международные платежи.
Платежные системы во всех странах мира в основном работают по двум моделям: моделям открытого и закрытого цикла. В дальнейшем мы сосредоточимся на моделях открытого цикла, потому что они, безусловно, являются наиболее распространенными моделями и могут быть использованы для изучения любого платежного инструмента.
Платежную систему открытого цикла можно сравнить с моделью «ступица и спица». Система подключена к банкам, поставщикам платежных услуг (PSP), депозитным финансовым учреждениям (DFI) или подобным, которые действуют как посредники между конечными сторонами и платежной системой. И банки связаны с конечными сторонами, отправителями и получателями средств, с одной стороны, и с платежными системами, с другой стороны. Таким образом, между конечными сторонами и платежной системой нет прямой связи.
Платежные инструкции и информация отправляются конечной стороной в ее банк или PSP, затем из этого банка в другой банк через платежную систему и, наконец, банк-получатель доставляет платежи своему конечному клиенту. Модели с открытого цикла дают большое преимущество, позволяя банкам осуществлять операции друг с другом без прямых отношений. Когда банк присоединяется к системе, он может обмениваться транзакциями со всеми банками, которые уже находятся в системе, и наоборот.
Итак, подведем итог: в системе открытого цикла конечные стороны могут отправлять средства друг другу, не имея прямых отношений с одним и тем же банком. Все конечные стороны каким-то образом связаны друг с другом через платежную систему и банки-посредники.
Вы можете задаться вопросом, что же внутри платежной системы. Как это сделано?
Платежные системы состоят из множества межбанковских систем и системы (систем) центрального банка в середине. Все межбанковские системы подключены к системе Центрального банка. На рисунке некоторые стрелки отсутствуют просто для наглядности. В действительности каждый банк подключен к системам центрального банка и многим межбанковским системам.
Межбанковские системы позволяют банкам обмениваться платежными инструкциями (без немедленного перевода средств) и проводить клиринг с определенной периодичностью, как правило, ежедневно. Но это может происходить много раз в течение дня. Перевод денежных средств осуществляется только после (многостороннего) клиринга. И этот фактический перевод средств называется расчетом.
Банки также могут обмениваться платежами с немедленным переводом средств. В этом случае они будут проходить через систему (ы) центрального банка, также называемую системой валовых расчетов в реальном времени (RGTS).
Это подводит нас к двум основным вопросам платежей: клиринг и расчет.
Платежные системы работают в одной стране и номинированы в валюте этой страны. Они также подчиняются правилам, определяемым правительством или банковским сообществом. Все конечные стороны и банки должны соблюдать правила, если они хотят стать участниками платежных систем.
Чтобы понять трансграничные платежи, вам необходимо сначала взглянуть на платежные системы на уровне страны, потому что трансграничный платеж должен проходить как минимум через две платежные системы в двух разных странах или денежных зонах. Даже если валюты разные, есть много общего, если рассматривать платежные системы на уровне страны. Во всех странах вы найдете системы центральных банков, межбанковские системы, стандарты обмена сообщениями, протоколы обмена и так далее.
Давайте рассмотрим один пример, чтобы сделать вещи более конкретными: платежные системы во Франции для кредитных переводов.
Очевидно, что это модель с открытым контуром. Банки являются посредниками между платежными системами и конечными сторонами.
Система центрального банка — TARGET2. Это система RTGS, которую банки используют для почти мгновенных расчетов по переводам денежных средств, при условии наличия средств на счете банка-дебитора в Центральном банке.
Мы также видим три межбанковские системы: EBA EURO1 / STEP1, EBA STEP2 и CORE. Все они являются многосторонними клиринговыми системами. Это означает, что обмен инструкциями между банками осуществляется без перевода средств. Переводы средств происходят после многостороннего взаимозачета или клиринга.
EBA EURO1 / STEP1 используется для переводов крупных сумм. Обмен инструкциями осуществляется в форматах SWIFT MT. EURO1 / STEP1 реализует множество правил для лучшего управления рисками и ликвидностью.
EBA STEP2 и CORE используются для розничных платежей или платежей на небольшие суммы в форматах ISO 20022, стандарте сообщений, на котором основана схема кредитового перевода SEPA.
CORE — сокращение от COmpensation REtail. Каждая межбанковская система имеет собственные ограничения и реализуют стандарты обмена сообщениями, обмена протоколами. Отсечка — это время, до которого инструкция должна поступить в межбанковскую систему, чтобы ее можно было учесть в следующем цикле клиринга или неттинга.
Франция принадлежит к валютной зоне, зоне евро. Системы EBA, CORE и TARGET2 номинированы в евро. Если банк во Франции хочет отправить или получить доллары США или иены, это невозможно через эти системы.
Как же тогда французские банки отправляют и получают средства в разных валютах? Это подводит нас к стратегии номер 2, о которой пойдет речь в следующей статье…
Подписывайтесь на Телеграм канал, чтобы всегда быть в курсе самых последних и горячих новостей @like_freedman
Автор: Кирилл Руддин, аналитик Freedman Сlub Crypto News
