Как выбрать лучший стейблкоин?

После изучения основных моментов, связанных со стейблкоинами, рассмотрим некоторые из самых популярных и попробуем определить, какой стейблкоин является лучшим.

Стейблкоин USDT

USDT, также известный как Tether, является одной из самых продаваемых криптовалют. Его используют в фарминге, размещении под проценты и в кредитовании. USDT можно быстро конвертировать в доллары США. Привязка токена к доллару США обеспечивается коммерческими бумагами, депозитами, денежными средствами и векселями. Инвестор может легко обменять USDT на реальный доллар США, что делает его популярным.

История

Tether был основан в 2014 году, чтобы предоставить инвесторам криптовалюту, обеспечивающую стабильную цену. Основанный Броком Пирсом, Ривом Коллинзом и Крейгом Селларсом, это был первый стейблкоин на рынке.

Tether нашел широкое применение, когда биржам и компаниям стало сложно держать фиатную валюту в своих резервах, поскольку биржам требовалось лицензирование. Если трейдеры должны были принять криптовалюту в качестве основной валюты, им нужно было что-то, что можно было бы легко конвертировать из криптовалюты в фиат и наоборот.

Компания

Было довольно много разногласий в отношении токенов, выпущенных Tether Limited, и количества их оборотных средств, обеспеченных фиатом или товарами. Компанию контролируют владельцы Tether, но они подчиняются владельцам Bitfinex, который, в свою очередь, принадлежит и контролируется гонконгской компанией iFinex Inc.

Дата выпуска

Впервые Tether был запущен как RealCoin в июле 2014 года. Однако в течение следующих нескольких месяцев он был переименован в Tether. В ноябре монета официально сменила логотип и название. Торговля этим стейблкоином началась в феврале 2015 года.

Рыночная капитализация

Общий рыночный капитал Tether (USDT) составляет 82,6 млрд долларов США по состоянию на 19 апреля 2022 года. 

Основные моменты аудиторского отчета

Tether полагается на независимого аудитора Moore Cayman, который сообщил, что более 100% обязательств Tether обеспечены залогом. Эта информация была раскрыта после скандала вокруг стейблкоина, когда 33 миллиона долларов США были заморожены после взлома KuCoin.

Проблема заключалась не во взломе, а в информации, которая была раскрыта при взломе. Было обнаружено, что Tether имеет очень централизованную валютную систему. Против Tether был подан иск о незаконном присвоении средств, где генеральный прокурор Нью-Йорка предположил, что у него недостаточно активов для поддержки выпущенных стейблкоинов. Аудиторский отчет показал, что на 28 февраля 2021 года активы Tether составляли 35,2 миллиарда долларов, тогда как обязательства по выпуску стейблкоинов составляли 35,1 миллиарда долларов. Следовательно, дело было улажено.

Согласно условиям расчетов, Tether должен был обеспечить большую прозрачность в отношении своих активов по отношению к обязательствам. Несмотря на скандал, USDT считается лучшей криптовалютной экосистемой для торговли стейблкоинами.

Стейблкоин USDC

Следующим по популярности стейблкоином после Tether является USDC (или USD Coin). Он также обеспечен долларом США и использует для своих операций блокчейны Ethereum, Stellar, Algorand, Hedera Hashgraph и Solana. USDC также фокусируется на высокоскоростных и более дешевых транзакциях, снижая волатильность, особенно для биткоина.

История

USD Coin был основан Center and Circle и добился особого успеха с точки зрения универсальности и возможностей, которые предлагает. Проект начинался просто как обеспеченная криптовалюта, но вскоре превратился в интеграцию с повседневными операциями.

Только 29 марта 2021 года компания-учредитель Circle объявила о своем партнерстве с Visa. Это объявление стало огромным шагом на пути к объединению криптовалютных и фиатных транзакций, что привело к буму количества стейблкоинов в обращении.

Компания

USD Coin принадлежит и управляется Centre, консорциумом, созданным Circle. Однако основной причиной серьезного успеха этого стейблкоина является его взаимодействие с Coinbase и Bitmain.

Дата выпуска

USD Coin была впервые анонсирована 15 мая 2018 года и запущена в сентябре того же года. Со временем валюта распространилась повсюду из-за безопасности транзакций и высокой скорости транзакций, которую она предлагала.

Несмотря на то, что это относительно новая валюта, USDC была встречена на рынке с распростертыми объятиями.

Рыночная капитализация

По состоянию на 19 апреля 2022 года общая рыночная капитализация стейблкоина USDC составляет 50,2 миллиарда долларов. 

Основные моменты аудиторского отчета

Circle и все его предприятия всегда получали хорошие рекомендации и свидетельства от независимых аудиторских фирм, в отличие от USDT, его прямого конкурента. Согласно отчету 2021 года, заявленный остаток на банковском счете Circle составлял 1 873 162 240 долларов, в то время как общая сумма USDC, отчеканенная на тот день, была меньше 1 873 070 592 долларов.

Документы, представленные по запросам, действительно были точными, по мнению бухгалтеров GratThornton, поэтому не вызывали противоречий и, следовательно, были более предпочтительными для инвесторов.

Стейблкоин UST (TerraUSD)

TerraUSD (UST) — это децентрализованная и алгоритмическая стабильная монета блокчейна Terra. Это масштабируемая доходная монета, стоимость которой привязана к доллару США. TerraUSD был создан, чтобы приносить пользу сообществу Terra и предлагать масштабируемое решение для DeFi в условиях серьезных проблем с масштабируемостью, с которыми сталкиваются другие лидеры стейблкоинов, такие как Dai. TerraUSD обещает пользователям более высокий уровень масштабируемости, точности процентных ставок и межсетевого использования.

История

TerraUSD (UST) был запущен в сентябре 2020 года (в сотрудничестве с Bittrex Global) и с тех пор завоевал репутацию самой масштабируемой стабильной монеты. UST можно использовать вместе с LUNA, криптовалютой Terra, не являющейся стабильной монетой, или в качестве отдельного токена.

Основатели TerraUSD и дата его выхода

До Квон и Даниэль Шин основали Terra (LUNA) в апреле 2019 года. В сентябре 2020 года они запустили TerraUSD на Bittrex Global. С тех пор TerraUSD опередила многих конкурентов на рынке стабильных монет, таких как GUSD (Gemini) и PAX (Paxos). Terra — это собственный блокчейн TerraUSD, созданный Terraform Labs (дочерняя компания Terra Alliance).

Рыночная капитализация

По состоянию на 19 апреля 2022 года общая рыночная капитализация стейблкоина UST составляет 17,6 миллиарда долларов. 

Аудиторские отчеты

В мае 2019 года, вскоре после запуска основной сети Terra, компания CertiK, занимающаяся аудитами сетей блокчейн и тестированием их на уязвимости, завершила аудит безопасности сети TerraUSD. Она проанализировала архитектуру и язык кодирования, экономическую модель проекта на предмет манипулирования рынком. 

Стейблкоин BUSD

Еще один стейблкоин, обеспеченный фиатом, который использует доллар США для поддержания стабильной рыночной стоимости. BUSD фокусируется на низкой волатильности в краткосрочной и долгосрочной перспективе, будучи обеспеченным фиатом. Основными пользователями этой валюты являются инвесторы и трейдеры, которые хотят сохранить активы, но не хотят инвестировать в товары.

История

Стейблкоин был запущен в сентябре 2019 года и выпущен Paxos, финансовым учреждением, базирующимся в Нью-Йорке. Проектом руководил Чарльз Каскарилья, генеральный директор и соучредитель Paxos. Это стало результатом партнерства Paxos с Binance.

Стейблкоины BUSD выпускаются на блокчейне Ethereum (ERC-20). Каждый 1 доллар США Binance обеспечивается одним долларом США, хранящимся на банковских счетах Paxos в США. BUSD одобрен Уолл-стрит, как и GUSD и PAX.

Рыночная капитализация

По состоянию на 19 апреля 2022 года общий рыночный капитал BUSD составляет 17,4 миллиардов долларов. 

Основные моменты аудиторского отчета

Прошедшая годовщина BUSD стала доказательством успеха этой стабильной монеты. Paxos и BUSD подвергались регулярным проверкам для обеспечения наличия необходимого резерва. После нескольких опросов было обнаружено, что BUSD действительно выпускается в соотношении 1:1. Было обнаружено, что компания может добыть более 1 миллиарда BUSD всего за 261 день, что делает ее самой быстрой стабильной монетой в мире.

BUSD регулярно проверяется, чтобы способствовать более стабильной валюте, и имеет очень хорошую ликвидность с более чем 90 парами на Binance. Фактически, в отчете говорится, что он более стабилен, чем другие стейблкоины.

Стейблкоин DAI

DAI — это криптовалюта, стоимость которой немного колеблется, но остается около отметки в 1 доллар. Платформе удается удерживать свою стоимость как можно ближе к этой отметке с помощью автоматизированной системы, которая покупает или продает смарт-контракты в зависимости от изменения стоимости в фиате. Несмотря на небольшие колебания, DAI считается очень хорошей инвестицией, поскольку его можно легко конвертировать в фиат с помощью карты Visa.

История

Основанная в 2014 году датским предпринимателем Руне Кристенсеном, она работает над смарт-контрактами в основной сети Ethereum. Стейблкоин разработан Maker Foundation и официально запущен на Ethereum 18 декабря 2017 года.

Компания-владелец

Основанная MakerDAO, цель этой стабильной монеты заключалась в том, чтобы в конечном итоге создать беспристрастную финансовую систему, которая одинаково относится ко всем, и она находится на пути к этому. В любой момент времени с DAI работает большое количество механизмов.

Рыночная капитализация

По состоянию на 19 апреля 2022 года рыночная капитализация DAI Stablecoin составляет 5,4 млрд долларов.

Основные моменты аудиторского отчета

Dai был проверен тремя независимыми аудиторами. Хотя не было проблем с суммой, хранящейся для резервного обеспечения валюты, этого нельзя было сказать об аудите безопасности. Callisto Network провела аудит безопасности и сообщила о четырех проблемах.

Из этих четырех три имели низкий уровень серьезности, а один представлял проблему привилегий владельца, т. е. возможность манипулировать смарт-контрактами. Это представляет угрозу безопасности для инвесторов, если они не будут осторожны. При этом о критических проблемах с безопасностью не сообщалось.

Менеджер по аудиту безопасности Callisto сообщил, что смарт-контракты могут быть развернуты как есть без каких-либо критических опасностей.

Стейблкоин TrueUSD

TrueUSD — это стабильная монета стандарта ERC20, обеспеченная фиатными деньгами и подтвержденная сторонними аттестациями. Он также считается одним из самых безопасных стейблкоинов на рынке, особенно из-за прозрачности, которую он предлагает.

История

Этот стейблкоин был представлен в 2018 году, когда идея стейблкоина была на пике популярности. Монета была запущена через Trust Token, поскольку она продолжала токенизировать реальные активы на платформе. За прошедшие годы он нашел широкое применение из-за низких комиссий и меньшего трафика.

Компания

Компания TrueUSD, основанная в 2018 году со штаб-квартирой в Сан-Франциско, соучредителями являются Дэнни Ан, Рафаэль Косман, Тори Рейсс и Стивен Кейд.

TrueUSD также имеет соотношение 1:1 и является первым криптоактивом, полностью построенным на платформе TrustToken.

Рыночная капитализация

Рыночная капитализация TrueUSD составляет более 1,3 миллиарда долларов США.

Основные моменты аудиторского отчета

Как и его конкуренты, TrueUSD показывает, что стейблкоин в настоящее время обеспечен против каждой монеты, отчеканенной в его резервах. Последний отчет, опубликованный независимой фирмой Cohen & Company, показывает баланс в размере 1 500 039 761 долларов. Эта сумма превышает количество выпущенных и находящихся в настоящее время в обращении токенов, что свидетельствует о надежности валюты.

Резервы включают денежные средства и их эквиваленты, а также, по мнению учредителей, время от времени могут также включать другие активы. Тот факт, что TrueUSD поддерживает валюту чем-либо, кроме долларов США, является предметом обсуждения членов сообщества TrueUSD, поскольку они предполагают, что это влияет на легитимность монеты.

Как выбрать стейблкоин

Существует множество стейблкоинов, каждый из которых предлагает что-то свое. Лучшим стейблкоином для инвестора будет тот, который соответствует его потребностям. Например, если инвестор ищет прозрачность и сильную поддержку, BUSD или USDC могут быть лучшими для него. Если же инвестор не так обеспокоен надежностью, но больше ориентированы на универсальность, ему может подойти USDT и так далее.

Хотя цена стейблкоинов останется стабильной на долгие годы, что, если деньги, обеспечивающие USDT или BUSD, в конечном итоге обесценятся? Доллар в настоящее время теряет свою покупательную способность, и стейблкоины могут пойти по тому же пути. Следовательно, стабильные монеты, обеспеченные сырьем или криптовалютой, могут быть лучше. 

Держим Вас в курсе событий! Подписывайтесь на Фридман клаб в соцсетях и наш Телеграм канал, чтобы всегда быть в курсе самых последних и горячих новостей @like_freedman

Автор: Эльвир, аналитик Freedman Сlub Crypto News